مستقبل وول ستريت هنا حيث تقوم الشركات الناشئة والوسطاء ببناء وكلاء ذكاء اصطناعي للتداول على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع.
تخيل أن تخبر وكيل الذكاء الاصطناعي عن مقدار المخاطر التي ترغب في تحملها، وأهداف تقاعدك ومتى سيبدأ أطفالك في الجامعة — ثم تتركه يدير محفظتك المالية بينما تنام.
تتحول هذه الرؤية للتداول الذاتي، حيث لا يوصي الذكاء الاصطناعي بالاستثمارات فحسب، بل ينفذها أيضًا، من مفهوم إلى واقع. تعمل شركات الوساطة، والشركات الناشئة، وحتى المستثمرون الأفراد على بناء وكلاء ذكاء اصطناعي يمكنهم المساعدة في الإشراف على المحافظ المالية وأتمتة مهام الاستثمار التي كانت تتعامل معها البشر سابقًا.
قال ديفين ريان، رئيس أبحاث التكنولوجيا المالية في شركة سيتيزنز: "فعليًا، لدى الجميع مكتب عائلي خاص بهم يعمل على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع بينما هم مستيقظين أو نائمين". "هذا ليس بعيدًا عن 10 سنوات. هذا قادم في السنوات القليلة المقبلة."
يعتقد ريان أن هؤلاء الوكلاء سيفعلون في النهاية أكثر بكثير من شراء وبيع الأوراق المالية. يتصور أن الذكاء الاصطناعي سيدير الضرائب، والأرصدة النقدية، والاقتراض، والرهن العقاري، والمحافظ الاستثمارية — وكل هذا مصمم لتلبية الأهداف المالية للمستثمر. لا يزال الاستثمار الذاتي الكامل قيد التطوير، ولكن السباق لبنائه قد بدأ بالفعل.
بدلاً من محاولة إنشاء أنظمة تداول ذاتية بالكامل بين ليلة وضحاها، تتبنى العديد من الشركات نهجًا تدريجيًا.
تعتبر شركة Podium Markets AI الناشئة من بين الشركات التي تبني ذكاءً اصطناعيًا مخصصًا للاستثمار. مساعدتها، آيفي، تحلل محفظة العميل عبر حسابات وساطة متعددة وتولد توصيات بناءً على أهداف المستثمر وتحمل المخاطر.
لكنها تتوقف عند عدم اتخاذ القرار بمفردها. لا يزال المستخدمون يقررون ما إذا كانوا سيتبعون التوصية وينفذون الصفقة بأنفسهم.
قال ديرك مولر-إنغران، المؤسس المشارك والرئيس التنفيذي لشركة Podium Markets AI: "الذكاء الاصطناعي يقدم المعلومات، ولكن الإنسان هو من يقرر". "يجب أن يبقى المستثمر العادي تحت سيطرته على القرار النهائي. ... نحن نسير في طريق وجود صديق دائم من الذكاء الاصطناعي في المالية أو التداول يكون دائمًا معك."
تتحرك شركات الوساطة الكبرى في نفس الاتجاه. قدمت شركة روبنهود في مايو أدوات تسمح لوكلاء الذكاء الاصطناعي من طرف ثالث بالاتصال بحسابات العملاء. بينما تعمل شركة الوساطة Public على تطوير وكلاء ذكاء اصطناعي داخليًا يمكنهم أتمتة سير العمل الاستثماري داخل منصتها.
قال ليف أبراهام، المؤسس المشارك والرئيس التنفيذي لشركة Public: "ما تفعله هذه الحقبة من الوكالة ... هو الابتعاد عن مجرد القدرة على البحث عن شيء بمفردك ثم تطوير أفكارك الخاصة ثم التداول بالطريقة التي كنت تتداول بها، حيث أصبح الأمر الآن مؤتمتًا، وحيث يمكن لوكلاء الذكاء الاصطناعي تنفيذ استراتيجيات الاستثمار نيابة عنك."
قدّر ريان أن التمويل الذاتي قد يزيد من أحجام المعاملات بمقدار عشرة أضعاف على الأقل. المستثمر الفرد الذي يتداول حاليًا مرتين تقريبًا في الشهر يمكن أن يتداول في النهاية 20 مرة في اليوم تحت نموذج الوكالة، وفقًا له.
قال ريان: "بحلول نهاية العام المقبل، نعتقد أن على بعض هذه المنصات، ستتم غالبية نشاط المعاملات من حيث عدد الصفقات بواسطة الوكلاء، إذا كنت تصدق ذلك."
بينما تبني وول ستريت أدوات الاستثمار الذاتي، قضى المستثمرون الأفراد السنوات الثلاث الماضية في اختبار ما يمكن أن تفعله الذكاء الاصطناعي العام.
منذ أن انفجرت ChatGPT في التيار الرئيسي في أواخر 2022، استخدم العديد من المستثمرين أدوات الذكاء الاصطناعي مثل ChatGPT وClaude من Anthropic لتلخيص تقارير الأرباح، وبحث الشركات وتوليد أفكار الأسهم. كانت النتائج مختلطة، حيث اعتبر بعض المستخدمين الذكاء الاصطناعي كمساعد بحث بينما وجد آخرون أنه غير موثوق في اتخاذ قرارات الاستثمار.
بنى أوبيوها أوكيركي، مستشار تكنولوجيا يبلغ من العمر 29 عامًا في جورجيا ومؤسس منصة الثقافة المالية College Money Habits، وكيلًا باستخدام Claude للبحث عن الأسهم الم undervalued وفرص الخيارات.
قال: "كان الأمر ببساطة مجرد أن أطلب من Claude أن يعمل كتحليل صندوق تحوط للعثور على الأسهم الم undervalued"، مضيفًا أنه لا يزال يراجع كل توصية قبل إجراء الصفقة. "سأظل دائمًا أؤكد أن الذكاء الاصطناعي أداة بدلاً من أن يكون بديلاً."
قام توماس شلوسماشر، مستثمر فردي يبلغ من العمر 31 عامًا ومؤسس شركته Specialty Tokens التي تبني أنظمة الذكاء الاصطناعي للأعمال، باختبار وكيل تداول بعد أن رأى ادعاءات عبر الإنترنت بأن الذكاء الاصطناعي يمكن أن يكشف عن أنماط السوق المربحة. بدلاً من ذلك، قال إنه "كان يفقد المال باستمرار".
قال: "أعتقد أنه إذا كنت تستخدمه كنظام مؤتمت أو تعتمد على وكيل للقيام بذلك نيابة عنك، فمن المحتمل أنك تريد محترفًا." "أن تعطي وكيلًا بشكل أعمى وتقول، 'مرحبًا، اجعلني أكسب المال'، أعتقد أن هذا نوع من الغباء."
تسلط المناقشة الضوء على أحد أكبر التحديات في هذه الصناعة. تعليم