يقول مايكل بيري إن 95% من المستثمرين لا يعرفون ما يمتلكونه — وهم يحبون ذلك. هل هذه مشكلة كبيرة؟

يعتقد المستثمر المعروف مايكل بوري أنك لا تعرف ما الذي تستثمر فيه.

قال بوري، المعروف بتنبؤه بالأزمة المالية لعام 2008، على وسائل التواصل الاجتماعي: "من المرجح أن 95% من المستثمرين ليس لديهم أي فكرة عما يمتلكونه بالفعل." وأضاف: "دعوني أعيد صياغة ذلك. 95% من المستثمرين يفضلون ألا تكون لديهم فكرة حقيقية عما يمتلكونه."

يدعم جيف بيزوس منصة تتيح لأي شخص استثمار 100 دولار فقط في المنازل المؤجرة — 6 طرق لبناء الثروة مثل الملاك دون الحاجة لأن تكون واحدًا منهم.

يحذر ديف رامسي من أن ما يقرب من 50% من الأمريكيين يرتكبون خطأً كبيرًا في التأمين الاجتماعي — إليك ما هو و3 خطوات بسيطة لتصحيحه في أسرع وقت ممكن.

يمتلك المليونيرات الذين تقل أعمارهم عن 43 عامًا 25% فقط من ثرواتهم في الأسهم. إليك أين تذهب أموالهم بالفعل.

لم يقدم بوري، الذي تم تكييف قصته في فيلم "The Big Short"، أي سياق آخر في منشوره؛ لم يذكر لماذا يعتقد أن هذا هو الحال، أو كيف حصل على الرقم 95%، أو حتى إذا كان يعتقد أن هذه مشكلة.

لذا، الأمر متروك لنا لنقرر: هل هو على حق؟ هل جميع المستثمرين تقريبًا غير مدركين لما يستثمرون فيه، وهل يعتبر ذلك أمرًا سيئًا؟

يستثمر الجميع لأسباب مختلفة، مما يعني أن استراتيجيات الاستثمار لكل شخص تختلف بالضرورة.

أجرى دراسة مركز Empower شملت أكثر من 1,000 بالغ أمريكي حول عاداتهم الاستثمارية. قال حوالي 44% منهم إنهم واثقون من قدرتهم على القيام باستثمارات جيدة. وقال حوالي 30% إنهم يتوجهون إلى مستشارين ماليين للحصول على معلومات حول الاستثمار.

أما بالنسبة لسبب استثمار الناس، فقد ذكر أكثر من 85% من المشاركين أنهم استثمروا مع وجود أهداف محددة في ذهنهم؛ كان الهدف الأكثر شيوعًا هو "التقاعد في الوقت المحدد"، بنسبة 40%. فقط 12% قالوا إنهم استثمروا دون أي هدف محدد، بينما قال 10% إنهم لم يستثمروا على الإطلاق.

لم تكن كل الأهداف التي أدرجها Empower طويلة الأجل. على سبيل المثال، حصل "تحقيق تجارب تجلب الفرح" على 30% من الأصوات، بينما حصل "بناء صندوق طوارئ" على 29% من الأصوات. تُعتبر هذه عمومًا أهدافًا قصيرة الأجل؛ يمكن أن تختلف استراتيجيات الاستثمار للأهداف قصيرة الأجل بشكل قوي عن استراتيجيات الاستثمار للأهداف طويلة الأجل.

على سبيل المثال، من المحتمل أن يستخدم الأشخاص الذين يستثمرون للتقاعد حساب تقاعد مع فوائد ضريبية للقيام بذلك. لكن حساب التقاعد ليس عادة مكانًا جيدًا للاحتفاظ بصندوق الطوارئ الخاص بك، لأنه ليس سائلًا. (في الواقع، من الجيد عمومًا الاحتفاظ بصندوق الطوارئ في شيء أكثر سهولة من الاستثمار على أي حال.)

ومع ذلك، تعتبر حسابات التقاعد وسيلة شائعة يستثمر بها الناس. قال ما يقرب من 60% من البالغين في الولايات المتحدة إن لديهم حساب تقاعد، وفقًا لاستطلاع غالوب لعام 2025. وجد الاستطلاع أن هناك تداخلًا كبيرًا بين الأشخاص الذين يمتلكون الأسهم والأشخاص الذين يمتلكون حساب تقاعد: 89% من مالكي صناديق التقاعد لديهم أسهم، بينما 86% من مالكي الأسهم لديهم حساب تقاعد.

الكثير من الأشخاص الذين يمتلكون حساب تقاعد لا يديرونه بنشاط. على سبيل المثال، غالبًا ما تقدم حسابات التقاعد صندوقًا محدد التاريخ، والذي من المفترض أن يدير أصولك نيابة عنك بناءً على متى تريد التقاعد. هذه خيارات "ضبطها وانساها" للأشخاص الذين يريدون الادخار للتقاعد، لكنهم لا يعرفون من أين يبدأون عند الاستثمار.

لكن من المنطقي أنه إذا كنت تستثمر في صندوق تاريخ مستهدف، ثم لا تنظر إلى حسابك مرة أخرى، فمن المحتمل أنك لا تعرف بالضبط ما الذي تستثمر فيه.

وفقًا لمجلس رعاة الخطط في أمريكا، يتم استثمار حوالي 30% من أصول 401(k) في صندوق تاريخ مستهدف. إنها خيار شائع، لكن الكثير من الناس لا يستخدمونها.

بالطبع، قد لا يعرف الأشخاص الذين يستثمرون في الصناديق المشتركة أيضًا ما الذي يستثمرون فيه بالضبط، لأن العديد من الأدوات المالية مجمعة معًا. وإذا كنت تستثمر وفقًا لمؤشر S&P 500، هل تعرف بالضبط أسهم أي الشركات تمتلكها؟

اقرأ المزيد: هل تدفع الكثير مقابل تأمين السيارة؟ إليك 3 طرق ذكية لتقليل فاتورتك الشهرية.

قد لا توجد أبحاث محددة تُظهر أن 95% من المستثمرين يظلون سعداء بعدم معرفتهم بما يمتلكونه. لكن هناك الكثير من المستثمرين الذين ربما لا يعرفون بالضبط أين تذهب أموالهم.

بالنسبة لبعض الأشخاص، قد يكون ذلك أمرًا جيدًا.

بالطبع، من المهم القيام بالتحقق اللازم عند الاستثمار. قد تستثمر بشكل غير مقصود في سهم لا تريده حقًا — على سبيل المثال، إذا كنت تعتقد أن شركة SpaceX محكوم عليها بالفشل، أو إذا كنت ترغب في تجنب الاستثمار في قطاعات معينة لأسباب أخلاقية. لكن ليس كل مستثمر مؤهل — أو مهتم — بإدارة استثماراته بنفسه بالكامل.