إذا كنت في العشرينات من عمري، سأشتري هذا الصندوق المتداول الرائع وسأحتفظ به حتى التقاعد.
ناسداك-100 هو مؤشر يضم أكبر 100 شركة مدرجة في بورصة ناسداك، باستثناء البنوك والمؤسسات المالية. تقريبًا 70% من قيمة محفظته بالكامل متركزة في الأسهم التكنولوجية، وهذا هو السبب في أنه عادةً ما يتفوق على مؤشر S&P 500 الأكثر تنوعًا على المدى الطويل.
ومع ذلك، يعتبر ناسداك-100 أيضًا أكثر تقلبًا خلال فترات الاضطراب في السوق. في الواقع، هو حاليًا منخفض بنسبة 9% عن أعلى مستوى قياسي له مؤخرًا، في حين انخفض مؤشر S&P 500 بنسبة 3% فقط. ولكن بالنسبة للمستثمرين الشباب في العشرينات من عمرهم، فإن تحمل مزيد من المخاطر من أجل فرصة تحقيق عوائد أعلى يمكن أن يكون تسوية جديرة بالاهتمام.
لذا، إذا كنت في ذلك العمر اليوم، إليك لماذا سأشتري صندوق Invesco QQQ Trust (QQQ +0.65%)، وهو صندوق متداول بالبورصة (ETF) يحاكي ناسداك-100، مع نية الاحتفاظ به حتى التقاعد.
غالبًا ما تكون سوق ناسداك الخيار المفضل للشركات التكنولوجية الناشئة التي تبحث عن دخول السوق العامة، لأنها تقدم حواجز امتثال أقل ورسومًا أقل مقارنةً ببدائل مثل بورصة نيويورك. لقد ازدهرت العديد من تلك الشركات التكنولوجية لتصبح عملاقة تقدر قيمتها بالتريليونات من الدولارات، والآن تجلس بين أعلى 10 مراكز في ناسداك-100 وصندوق Invesco QQQ ETF.
**وزن محفظة ETF Invesco**
مصدر البيانات: Invesco. تعتبر أوزان المحفظة دقيقة حتى 28 يوليو 2026، وقابلة للتغيير. ETF = صندوق متداول بالبورصة.
في نوفمبر 2022، أطلقت شركة ناشئة تُدعى OpenAI روبوت محادثة ذكي (AI) يُسمى ChatGPT. وقد جمعت 100 مليون مستخدم مذهل في شهرين فقط، وبالتالي، بدأت ثورة الذكاء الاصطناعي رسميًا. الأسهم العشرة في الجدول أعلاه حققت متوسط عائد مذهل بنسبة تزيد عن 500% منذ بداية عام 2023، بفضل أدوارها الفريدة في ازدهار الذكاء الاصطناعي.
تعتبر Nvidia وMicron وAMD وBroadcom من بين أفضل أربعة مزودين في العالم لشرائح مراكز البيانات والمكونات لمعالجة أحمال العمل الخاصة بالذكاء الاصطناعي. هناك نقص مستمر في هذه الأجهزة الحيوية، مما يدفع لزيادة كبيرة في إيرادات وأرباح تلك الشركات، ومن ثم الارتفاع الكبير في أسعار أسهمها على مدار السنوات القليلة الماضية.
لكن بناء مراكز بيانات الذكاء الاصطناعي يكلف مليارات الدولارات، وليس كل عمل لديه هذا النوع من المال. هنا تدخل Alphabet وMicrosoft وAmazon في الصورة؛ حيث تقوم ببناء وتشغيل هذه البنية التحتية في جميع أنحاء العالم وتأجير القدرة الحاسوبية للشركات التي تدفع فقط مقابل ما تستخدمه. وقد شهدت كل من شركات التكنولوجيا الثلاثة تسارعًا في نمو الإيرادات في منصاتها السحابية بفضل هذه الممارسة.
تعتبر Meta Platforms أيضًا من المشترين الكبار لشرائح ومكونات الذكاء الاصطناعي. تستخدمها بشكل أساسي لتطوير نماذج الذكاء الاصطناعي الخاصة بها، والتي تغذي بها خوارزميات توصية المحتوى في فيسبوك وإنستغرام للحفاظ على تفاعل المستخدمين.
بالإضافة إلى أعلى 10 مراكز، يحتفظ صندوق Invesco ETF أيضًا بعملاق الذكاء الاصطناعي مثل Intel وLam Research وPalantir Technologies. ومع ذلك، يقدم الصندوق أيضًا لمسة من التنوع مع مراكز في عملاق التجزئة Costco Wholesale، وشركة الأدوية Amgen، وعملاقي المشروبات PepsiCo وStarbucks.
بينما يدفع الذكاء الاصطناعي صندوق Invesco QQQ ETF للأعلى الآن، فقد استفاد من عدد من الثورات التكنولوجية الأخرى منذ تأسيسه في عام 1999، المدفوعة بالإنترنت، وأجهزة الكمبيوتر الشخصية، والهواتف الذكية، وبرامج المؤسسات، والحوسبة السحابية، والمزيد. نتيجة لذلك، حقق الصندوق عائدًا سنويًا مركبًا بنسبة 10.9% على مدار الـ 27 عامًا الماضية، متفوقًا على S&P 500 الذي ارتفع بنسبة 8.6% سنويًا خلال نفس الفترة.
قد لا يبدو الفرق البالغ 2.3 نقطة مئوية كبيرًا عند النظر إليه سطحيًا، لكنه كان سيحقق تأثيرًا كبيرًا من حيث الدولارات منذ عام 1999 بفضل سحر الفائدة المركبة.
على الرغم من بعض التقلبات الأخيرة، من المحتمل أن تكون ثورة الذكاء الاصطناعي لا تزال في مراحلها الأولى، وقد تمهد الطريق لعدد من التقنيات الأخرى لتحقيق التج commercialization في العقد المقبل (وما بعده). تشمل هذه التقنيات المركبات الذاتية القيادة، والروبوتات الشبيهة بالبشر، وربما حتى الحواسيب الكمومية، وكل واحدة من هذه التقنيات يمكن أن تسهم في مزيد من الارتفاع في ناسداك-100 وصندوق Invesco ETF.
نتيجة لذلك، قد يكون صندوق Invesco QQQ ETF استثمارًا رائعًا لأي شخص في العشرينات من عمره الذي يرغب في فرصة لبناء ثروة طويلة الأمد بين الآن وتقاعده بعد 30 أو 40 عامًا.