أي صندوق متداول في البورصة للسلع الاستهلاكية الأساسية أفضل، FSTA من فيديليتي أم PBJ من إنفيسكو؟
مقارنة بين صندوق Fidelity MSCI لمؤشر السلع الاستهلاكية (FSTA -0.17%) وصندوق Invesco للغذاء والمشروبات (PBJ +0.38%) تكشف عن خيار بين صندوق شامل للسوق وصندوق مركّز بأسلوب نشط في صناعة المواد الغذائية.
يتطلب الاختيار بين صناديق Fidelity وInvesco تقييم فوائد التغطية الواسعة للقطاع مقابل استراتيجية صناعية أكثر تركيزًا. على الرغم من أن كلا الصندوقين المتداولين في البورصة يعملان ضمن نطاق السلع الاستهلاكية، إلا أنهما يختلفان بشكل كبير في منهجيات المؤشر وهياكل التكاليف، مما قد يؤثر على كفاءة المحفظة على المدى الطويل.
يقيس البيتا تقلب الأسعار بالنسبة لمؤشر S&P 500؛ يتم حساب البيتا من العوائد الشهرية على مدى تاريخ الصندوق المتاح (حتى خمس سنوات). تمثل العائد السنوي الإجمالي العائد الكلي على مدى الـ 12 شهرًا الماضية. وعائد توزيع الأرباح هو عائد التوزيعات على مدى الـ 12 شهرًا الماضية.
صندوق Fidelity MSCI لمؤشر السلع الاستهلاكية أكثر affordability بشكل ملحوظ مع نسبة نفقات تبلغ 0.08%، بينما يحمل صندوق Invesco للغذاء والمشروبات رسومًا تبلغ 0.61%. بالإضافة إلى ذلك، يوفر صندوق Fidelity عائدًا أعلى، مع فجوة عائد تبلغ 0.88 نقطة مئوية.
يسعى صندوق Fidelity MSCI لمؤشر السلع الاستهلاكية إلى تتبع مؤشر MSCI USA IMI للسلع الاستهلاكية 25/50، مما يوفر تعرضًا للأسهم الدفاعية. محفظته مثقلة بشكل كبير تجاه الأسهم الدفاعية الاستهلاكية بنسبة 97%، مع تعرض ضئيل للقطاعات الأخرى. يحتفظ بـ 104 مراكز مختلفة، وتضم أكبر مراكزه Walmart (WMT +0.53%) بنسبة 13.53%، وCostco Wholesale Corp (COST -0.89%) بنسبة 11.33%، وProcter & Gamble Co (PG -0.84%) بنسبة 8.52%. تم إطلاقه في عام 2013. دفع صندوق Fidelity MSCI لمؤشر السلع الاستهلاكية 1.16 دولار لكل سهم على مدار الـ 12 شهرًا الماضية، مما يعادل عائدًا بنسبة 2.2% بناءً على سعر السهم الأخير البالغ حوالي 53.71 دولار.
يتبع صندوق Invesco للغذاء والمشروبات مؤشر Dynamic Food & Beverage Intellidex، الذي يستخدم معايير كمية لاختيار 31 من مراكزه. تؤدي هذه الاستراتيجية إلى تركيز أضيق من نظيره، مع توزيع القطاع الذي يتضمن 78% في الأسهم الدفاعية الاستهلاكية، و8% في الأسهم الاستهلاكية الدورية، و5% في الصناعات. تشمل المراكز البارزة Coca-Cola Co. (KO -0.45%) بنسبة 5.48%، وStarbucks Corp (SBUX +1.92%) بنسبة 5.27%، وMonster Beverage Corp (MNST -0.41%) بنسبة 5.23%. تم إطلاقه في عام 2005. دفع صندوق Invesco للغذاء والمشروبات 0.61 دولار لكل سهم على مدار الـ 12 شهرًا الماضية، مما يعادل عائدًا بنسبة 1.3% بناءً على سعر السهم الأخير البالغ حوالي 47.03 دولار.
لمزيد من الإرشادات حول الاستثمار في صناديق ETFs، تحقق من الدليل الكامل على هذا الرابط.
في سوق الأسهم المتقلبة اليوم، توفر أسهم السلع الاستهلاكية مستوى من الاستقرار لمحفظتك. تستهدف كل من صناديق Fidelity MSCI لمؤشر السلع الاستهلاكية (FSTA) وصندوق Invesco للغذاء والمشروبات (PBJ) هذا القطاع، لكن الاختيار بينهما يعتمد على العوامل التي تهمك أكثر.
يتبع صندوق PBJ نهجًا منهجيًا في تقدير رأس المال. يقوم بتقييم الشركات بدقة بناءً على مجموعة متنوعة من معايير استحقاق الاستثمار كأرضية لتقديم العوائد. تشمل معايير الإدراج لهذا الصندوق الزخم السعري، وزخم الأرباح، والتقييم، وإجراءات الإدارة. لهذا السبب، لديه فقط 31 مركزًا.
يمتلك صندوق FSTA عددًا من المزايا. نسبة نفقاته منخفضة بينما عائد توزيعات الأرباح والأصول المدارة قوية، مما يوفر دخلًا وسيولة، على التوالي. كما تفوق الصندوق على PBJ على مدى فترات سنة واحدة وخمس سنوات. ومع ذلك، يعتمد FSTA بشكل كبير على الأسهم العملاقة ذات القيمة السوقية الكبيرة، حيث تشكل Walmart وCostco وحدهما حوالي 25% من الصندوق. وهذا يعني أن أداء الصندوق يعتمد بشكل كبير على هذه العمالقة في السلع الاستهلاكية.
بشكل عام، يبدو أن FSTA هو الخيار الأفضل بين صناديق ETFs، نظرًا لعديد من الإيجابيات مقارنة بـ PBJ، طالما أنك مرتاح لتركيزه على الأسهم العملاقة في الصناعة.