أي صندوق استثماري في قطاع الطاقة هو الأفضل، صندوق VanEck الذي يركز على الطاقة النووية NLR أم صندوق First Trust EMLP الذي يستهدف بنية الطاقة التحتية؟
صندوق "فيرست ترست" للبنية التحتية للطاقة في أمريكا الشمالية (EMLP +0.73%) يوفر تعرضًا لقطاع الطاقة المتوسط والمرافق، بينما يستهدف صندوق "فان إيك" لليورانيوم والطاقة النووية (NLR -0.55%) نظام الطاقة النووي وعمال مناجم اليورانيوم.
تقدم هذان الصندوقان مسارات متميزة لدخول قطاع الطاقة للمستثمرين الذين يركزون على الدخل والذين يبحثون عن فرص خارج منتجي النفط والغاز التقليديين. بينما يركز صندوق "فان إيك" على قطاع الطاقة النووية المتخصص وعمال مناجم اليورانيوم، يتبنى صندوق "فيرست ترست" نهجًا أوسع للبنية التحتية، مع التركيز على خطوط الأنابيب والمرافق التي تنقل وتوزع الطاقة عبر أمريكا الشمالية.
يقيس بيتا تقلب الأسعار بالنسبة لمؤشر S&P 500؛ يتم حساب بيتا من العوائد الشهرية على مدار تاريخ الصندوق المتاح (حتى خمس سنوات). تمثل العائدات على مدى عام واحد العائد الكلي على مدى الـ 12 شهرًا الماضية. عائد الأرباح هو عائد التوزيعات على مدى الـ 12 شهرًا الماضية.
يعتبر صندوق "فان إيك" لليورانيوم والطاقة النووية الخيار الأكثر تكلفة مع نسبة مصاريف تبلغ 0.52%. يقدم صندوق "فيرست ترست" للبنية التحتية للطاقة في أمريكا الشمالية توزيعًا أعلى قليلاً، على الرغم من أن فجوة العائد بينهما التي تبلغ 0.11 نقطة مئوية ضيقة.
يمتلك صندوق "فيرست ترست" للبنية التحتية للطاقة في أمريكا الشمالية 65 مركزًا، تتركز بشكل رئيسي في قطاع الطاقة (48%) والمرافق (46%). تشمل أكبر مراكزه شركات "إنتربرايز برودكتس بارتنرز" (EPD +0.16%) بنسبة 8.82% و"إنيرجي ترانسفير" (ET +0.82%) بنسبة 7.72%. يدمج الصندوق معيارًا بيئيًا واجتماعيًا وإداريًا (ESG) في عملية اختيار مراكزه لتصفية شركات البنية التحتية في أمريكا الشمالية. تم إطلاقه في عام 2012. دفع صندوق "فيرست ترست" للبنية التحتية للطاقة في أمريكا الشمالية 1.21 دولار للسهم على مدى الـ 12 شهرًا الماضية، مما يعادل عائدًا بنسبة 2.8% بناءً على سعر سهمه الأخير الذي يبلغ حوالي 43.52 دولار.
يتتبع صندوق "فان إيك" لليورانيوم والطاقة النووية مؤشر "MVIS" للطاقة النووية واليورانيوم العالمي ويحافظ على محفظة مركزة أكثر تتكون من 29 حيازة. يتمتع بوزن كبير نحو قطاع الطاقة (51%)، والمرافق (35%)، والصناعات (13%). تشمل الحيازات الرئيسية "كونستليشن إنيرجي" (CEG +0.11%) بنسبة 8.67%، و"كاميكو" (CCJ +0.30%) بنسبة 7.95%، و"مجموعة خدمات القطاع العام" (PEG +0.88%) بنسبة 6.45%. يشمل هذا التركيز على نظام الطاقة النووية عمال مناجم اليورانيوم بالإضافة إلى مولدات المرافق التقليدية. تم إطلاق الصندوق في عام 2007. دفع صندوق "فان إيك" لليورانيوم والطاقة النووية 3.17 دولار للسهم على مدى الـ 12 شهرًا الماضية، مما يعادل عائدًا بنسبة 2.7% بناءً على سعر سهمه الأخير الذي يبلغ حوالي 116.99 دولار.
للحصول على مزيد من الإرشادات حول الاستثمار في صناديق المؤشرات المتداولة، تحقق من الدليل الكامل على هذا الرابط.
يعد الاستثمار في قطاع الطاقة منطقيًا جدًا في هذه الأيام. لقد أدى صعود الذكاء الاصطناعي إلى زيادة الطلب على الكهرباء لتشغيل عدد كبير من أجهزة الكمبيوتر اللازمة للذكاء الاصطناعي. يقدم صندوق "فيرست ترست" للبنية التحتية للطاقة في أمريكا الشمالية (EMLP) وصندوق "فان إيك" لليورانيوم والطاقة النووية (NLR) طريقتين مختلفتين للاستفادة من هذا الاتجاه. يعتمد اختيار الصندوق الذي ترغب في الاستثمار فيه على الطريقة التي تود بها الاستفادة من نمو صناعة الطاقة.
صندوق NLR موجه لأولئك الذين يرغبون في الاستثمار في الطاقة النووية، التي تتمتع بإمكانات نمو عالية حيث تسعى الشركات للانتقال بعيدًا عن الوقود الأحفوري نحو الطاقة النظيفة. يقدم هذا الصندوق توزيعات جيدة ونسبة مصاريف أقل، وهي مجموعة تساعد على الاحتفاظ بمزيد من المال في جيبك. ومع ذلك، يعاني صندوق NLR من تقلبات أعلى مقارنةً بـ EMLP، كما يتضح من بيتا الأكبر والانخفاض الأقصى على مدى خمس سنوات.
يركز صندوق EMLP على البنية التحتية التقليدية للطاقة، مثل خطوط أنابيب الغاز الطبيعي ونقل الطاقة الكهربائية، مما يمنحه استقرارًا أكبر ويجعله صندوقًا جذابًا للمستثمرين المحافظين. يستهدف صناعات ذات نمو أبطأ مقارنةً بالقطاع النووي المتصاعد، لذلك فإن عائده على مدى خمس سنوات أقل من عائد صندوق NLR. تشمل نقاط قوته كونه صندوقًا يُدار بنشاط، مما يفسر نسبة المصاريف الأعلى، والمزايا الضريبية المرتبطة بالشراكات المحدودة الرئيسية (MLPs).