التوقع: قد يؤمن لك هذا الصندوق المتداول (ETF) حياتك إذا قمت بشرائه اليوم
ارتفع مؤشر S&P 500 بنسبة قوية تبلغ 13% منذ بداية العام، لكن هذا الصندوق المتداول في البورصة (ETF) ذو رؤوس الأموال الكبيرة يتفوق عليه بعودة إجمالية تبلغ 30% منذ بداية العام. بالنسبة لصندوق Invesco S&P 500 Momentum ETF (SPMO +0.45%)، كل شيء يدور حول الزخم.
لقد تفوق صندوق Invesco Momentum S&P 500 ETF على مؤشر S&P 500 وصناديق S&P 500 الأخرى في كل فترة منذ إطلاقه في 9 أكتوبر 2015. ومع ذلك، فإنه ليس حتى من بين أفضل 125 صندوقًا من حيث الأصول المدارة، حيث يمتلك حوالي 22 مليار دولار في الأصول المدارة.
لقد كان صندوق SPMO تحت الرادار بين المستثمرين ذوي رؤوس الأموال الكبيرة، لكنه يستحق مكانة بارزة في محفظة استثمارية على المدى الطويل. يمكن أن يشكل بمفرده، مع الاستمرارية والانضباط، جزءًا كبيرًا من مدخرات التقاعد.
هذا ليس صندوق S&P 500 التقليدي. صندوق Invesco S&P 500 Momentum ETF يتتبع مؤشر Invesco S&P 500 Momentum، الذي يتضمن حوالي 100 سهم كبير برؤوس أموال ذات درجات زخم مرتفعة. يتم حساب درجة الزخم بناءً على تحركات الأسعار الصاعدة الأخيرة مقارنةً بأسهم أخرى في المؤشر.
يتم حساب الدرجة من خلال النظر في نسبة التغير في سعر كل سهم على مدار الـ 12 شهرًا الماضية، باستثناء الشهر الأخير. ثم يتم تعديل تلك الدرجة بناءً على تقلب السهم، أو حركة الصعود والهبوط، خلال تلك الفترة. يتم وزن كل سهم من خلال ضرب قيمته السوقية ودرجة الزخم الخاصة به. يُعاد توازن الصندوق مرتين في السنة، في مارس وسبتمبر.
حاليًا، تمتلك أكبر ثلاث حيازات هي Micron Technology وNvidia وBroadcom.
أداء SPMO بالنسبة لصندوق Vanguard S&P 500 ETF (VOO -0.25%) لافت للنظر.
ارتفع SPMO بنسبة 30% منذ بداية العام، مقارنةً بـ 13% لصندوق Vanguard. لديه عائد لمدة عام يبلغ 32% مقابل 20% لصندوق VOO، وعائد سنوي لمدة ثلاث سنوات يبلغ 39% مقارنةً بـ 21% لصندوق Vanguard S&P 500 ETF.
عند النظر إلى الوراء لمدة خمس سنوات، حقق صندوق Invesco S&P 500 Momentum ETF عائدًا سنويًا قدره 20%، متفوقًا على متوسط العائد السنوي البالغ 12% لصندوق VOO. علاوة على ذلك، حقق صندوق Invesco متوسط عائد سنوي لمدة 10 سنوات يبلغ 19% مقارنةً بـ 13% لصندوق Vanguard ETF.
بعيدًا عن الأداء المتفوق على المدى الطويل، يميل صندوق Invesco S&P 500 Momentum ETF إلى الأداء الجيد أيضًا في الأسواق الهابطة. ذلك لأنه يركز على الأسهم ذات الزخم.
عندما انخفض S&P 500 بنسبة 19% في عام 2022، على سبيل المثال، كان هذا الصندوق منخفضًا فقط بنسبة 12%. وعندما تكون الأسواق قوية، مثل عام 2024، عندما ارتفع S&P 500 بنسبة 23%، قفز SPMO بنسبة 45%.
يمتلك SPMO نسبة مصاريف أعلى تبلغ 0.13%، لكنها ليست مرتفعة بما يكفي لتعويض أدائه القوي.
إذا نظرنا إلى السنوات العشر الماضية، بلغ متوسط SPMO عائدًا سنويًا قدره 19% وعائدًا سنويًا قدره 20% مع إعادة استثمار الأرباح.
إذا استثمرت 10,000 دولار في هذا الصندوق اليوم وساهمت بمبلغ 100 دولار شهريًا، مع عائد سنوي قدره 20% على مدار العشرين عامًا القادمة، فإن استثمارك سيصل إلى حوالي 627,000 دولار. وهذا يمكن أن يساهم بشكل كبير في تمويل جزء كبير من تقاعدك.